韓國(guó)三家電池企業(yè)三星SDI、LG化學(xué)、SKI在今年1~4月的運(yùn)行數(shù)據(jù)，供業(yè)內(nèi)人士參考。

1）三家企業(yè)的分化

三家企業(yè)目前的分化還是挺厲害的，從絕對(duì)數(shù)量來(lái)看，LG目前還是遙遙領(lǐng)先，起量還是非常快的。

LG：今年的純電動(dòng)起量比較快，主要的增量產(chǎn)品，現(xiàn)代Kona EV，捷豹I-Pace和奧迪E-Tron的銷(xiāo)售增長(zhǎng)強(qiáng)勁

SK Innovation主要是Niro BEV 和Soul Booster EV這兩款的銷(xiāo)量增長(zhǎng)

SDI：今年歐洲的PHEV的總體情況不太好，所以大眾和BMW的PHEV的數(shù)量總體是持平的

看下面這個(gè)圖可能更明顯一些，增速來(lái)說(shuō)，LG有90%、SDI只有4.9%，SK有284%

2）電池材料選擇

根據(jù)SNE的數(shù)據(jù)，2019年第一季度全球的正極材料NCM523已經(jīng)超過(guò)NCA了，LFP是由于去年客車(chē)基數(shù)比較低，今年增加比較多。三元里面，NCM622的快速上量和NCM111的下跌是另一個(gè)比較重要的變化。

NCM523主要比亞迪（這里可能需要確認(rèn)130Ah和135Ah，兩款不同的電芯的化學(xué)體系）和CATL兩家?guī)饋?lái)

NCM622：主要是AESC供應(yīng)的日產(chǎn)Leaf ，還有LG的幾款車(chē)型

NCM111：這個(gè)就需要統(tǒng)計(jì)全球范圍內(nèi)的PHEV車(chē)型的實(shí)際情況，確實(shí)如此

3）Ecopro提供的方向性信息

韓國(guó)Ecopro（Ecopro BM）是全球第二大NCA制造廠(chǎng)，且是第一家商業(yè)化生產(chǎn)NCM811正極材料廠(chǎng)商，動(dòng)力電池主要客戶(hù)為三星SDI和SKI。從這家公司的整體戰(zhàn)略規(guī)劃，我們也可以比較清楚的了解SDI和SKI之間的差異

如下圖所示，SDI在工具上面用了很多的NCA

所以呢，在評(píng)估到底用NCA還是NCM811的時(shí)候，如下圖左半邊有個(gè)材料價(jià)格和鈷價(jià)格的相關(guān)性。在這里評(píng)估，采用Ecopro的產(chǎn)品，做NCM811可以做到84美金/kWh，用NCA可以做到78美金/kWh

備注：下面這個(gè)圖的單位可能有點(diǎn)問(wèn)題，我根據(jù)事實(shí)的情況調(diào)整了下

下面這張是比較90kWh下面，622和NCA的成本差異，還有18650和21700的成本差異。

下面這個(gè)圖，應(yīng)該就是SDI和SKI的正極材料的roadmap：

CSG131：是SK的這一代馬上要用的NCM811，CSG88是下一代鎳90%左右的

NCA034：是這一代三星要在捷豹上量產(chǎn)的鎳90%

NCA036：應(yīng)該是下一代和SMM相匹配的產(chǎn)品

小結(jié)：仔細(xì)讀這些韓文的介紹材料，還是有一些收獲，可以把電池廠(chǎng)家說(shuō)的東西往前梳理一下，然后把整體的全貌反映出來(lái)